Рынок шифрования Хеджирование фондов быстро растет, семейные офисы и лица с высоким чистым капиталом становятся основными инвесторами
Недавний отчет об исследовании раскрыл текущее состояние развития шифрованных хедж-фондов. В 2019 году объем активов под управлением (AUM) хедж-фондов, ориентированных на шифрование, увеличился с 1 миллиарда долларов в предыдущем году до 2 миллиардов долларов, демонстрируя сильный рост.
!
Среди различных стратегий, полностью доверенные длинные фонды показали наилучшие результаты, с средним доходом в 42% в 2019 году. Стоит отметить, что семейные офисы и высокообеспеченные лица стали основными источниками финансирования этих фондов, составляя 48% и 42% от инвесторов соответственно.
Исследование показывает, что в настоящее время существует около 150 активных шифрование Хеджирование фондов, из которых 63% были основаны в 2018 или 2019 годах. Количество основанных фондов имеет высокую корреляцию с динамикой цен на биткойн, рост цен на биткойн в 2018 году стал важным фактором, способствующим созданию новых фондов.
!
Эти фонды в основном используют четыре инвестиционных стратегии: полномочия на покупку, полномочия на покупку/продажу, количественные инвестиции и многопрофильные портфели. Среди них количественные фонды наиболее популярны, занимая почти половину рынка.
По составу инвесторов семейные офисы и состоятельные частные лица почти занимают 90% доли. В то же время традиционные венчурные фонды, пенсионные фонды и благотворительные фонды участвуют в меньшей степени. У большинства фондов количество инвесторов невелико, медиана составляет 27,5, а медиана средней инвестиционной суммы составляет 300 тысяч долларов.
!
Распределение масштабов управления активами демонстрирует явный эффект Матфея, когда небольшое количество крупных фондов контролирует большую часть активов. По сравнению с 2018 годом, в 2019 году доля фондов с масштабом управления активами более 20 миллионов долларов увеличилась с 19% до 35%.
!
В 2019 году шифрование Хеджирование фондов в целом показало хорошие результаты, медианный рост составил 74%. Существуют различия в результатах между различными стратегиями, полностью доверительные долгосрочные фонды показали наилучшие результаты, медианная доходность составила 40%.
!
С развитием рынка, шифрование Хеджирование фонды начинают использовать более сложные инвестиционные инструменты и стратегии. Почти половина фондов занимается короткими продажами, 56% используют производные финансовые инструменты. Что касается торговых с плечом, использование увеличилось с 36% в 2019 году до 56% в 2020 году, но активно использующие плечо фонды составляют лишь 19%.
!
В будущем, с учетом диверсификации рынка деривативов и повышения ликвидности, ожидается, что больше шифрование Хеджирование фондов будет участвовать в этой области. Однако из-за трудностей с финансированием и факторов контроля рисков перспективы роста маржинальной торговли остаются неясными.
В целом, рынок шифрования хедж-фондов находится на стадии быстрого роста, привлекая внимание множества инвесторов с высоким чистым капиталом. С постоянным развитием рыночной среды эта область обещает больше инноваций и возможностей.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
10 Лайков
Награда
10
4
Репост
Поделиться
комментарий
0/400
FOMOSapien
· 5ч назад
Будут играть для лохов变高端了属于是
Посмотреть ОригиналОтветить0
AirdropHunter007
· 18ч назад
Блокчейн разыгрывайте людей как лохов 苦干五年老白嫖
Посмотреть ОригиналОтветить0
GateUser-a180694b
· 18ч назад
Только богатые могут себе это позволить, не мечтайте.
Шифрование Хеджирование фондов удвоилось за два года, высокоценные лица стали маркет-мейкерами инвесторами.
Рынок шифрования Хеджирование фондов быстро растет, семейные офисы и лица с высоким чистым капиталом становятся основными инвесторами
Недавний отчет об исследовании раскрыл текущее состояние развития шифрованных хедж-фондов. В 2019 году объем активов под управлением (AUM) хедж-фондов, ориентированных на шифрование, увеличился с 1 миллиарда долларов в предыдущем году до 2 миллиардов долларов, демонстрируя сильный рост.
!
Среди различных стратегий, полностью доверенные длинные фонды показали наилучшие результаты, с средним доходом в 42% в 2019 году. Стоит отметить, что семейные офисы и высокообеспеченные лица стали основными источниками финансирования этих фондов, составляя 48% и 42% от инвесторов соответственно.
Исследование показывает, что в настоящее время существует около 150 активных шифрование Хеджирование фондов, из которых 63% были основаны в 2018 или 2019 годах. Количество основанных фондов имеет высокую корреляцию с динамикой цен на биткойн, рост цен на биткойн в 2018 году стал важным фактором, способствующим созданию новых фондов.
!
Эти фонды в основном используют четыре инвестиционных стратегии: полномочия на покупку, полномочия на покупку/продажу, количественные инвестиции и многопрофильные портфели. Среди них количественные фонды наиболее популярны, занимая почти половину рынка.
По составу инвесторов семейные офисы и состоятельные частные лица почти занимают 90% доли. В то же время традиционные венчурные фонды, пенсионные фонды и благотворительные фонды участвуют в меньшей степени. У большинства фондов количество инвесторов невелико, медиана составляет 27,5, а медиана средней инвестиционной суммы составляет 300 тысяч долларов.
!
Распределение масштабов управления активами демонстрирует явный эффект Матфея, когда небольшое количество крупных фондов контролирует большую часть активов. По сравнению с 2018 годом, в 2019 году доля фондов с масштабом управления активами более 20 миллионов долларов увеличилась с 19% до 35%.
!
В 2019 году шифрование Хеджирование фондов в целом показало хорошие результаты, медианный рост составил 74%. Существуют различия в результатах между различными стратегиями, полностью доверительные долгосрочные фонды показали наилучшие результаты, медианная доходность составила 40%.
!
С развитием рынка, шифрование Хеджирование фонды начинают использовать более сложные инвестиционные инструменты и стратегии. Почти половина фондов занимается короткими продажами, 56% используют производные финансовые инструменты. Что касается торговых с плечом, использование увеличилось с 36% в 2019 году до 56% в 2020 году, но активно использующие плечо фонды составляют лишь 19%.
!
В будущем, с учетом диверсификации рынка деривативов и повышения ликвидности, ожидается, что больше шифрование Хеджирование фондов будет участвовать в этой области. Однако из-за трудностей с финансированием и факторов контроля рисков перспективы роста маржинальной торговли остаются неясными.
В целом, рынок шифрования хедж-фондов находится на стадии быстрого роста, привлекая внимание множества инвесторов с высоким чистым капиталом. С постоянным развитием рыночной среды эта область обещает больше инноваций и возможностей.